سهام بین المللی

درک بهتری از سهام بین المللی داشته باشید و چگونه می توانید آنها را در استراتژی تجارت یا سرمایه گذاری خود بگنجانید.

چرا در سهام بین المللی سرمایه گذاری می کنید؟

اجتناب از قرار گرفتن در معرض بین المللی در اقتصاد جهانی به هم پیوسته امروز تقریباً غیرممکن است. سهام بین المللی با داشتن بیش از نیمی از سرمایه های بازار جهان که اکنون در خارج از ایالات متحده قرار دارد ، طیف گسترده ای از فرصت ها را به سادگی با سهام داخلی در دسترس نیست. بسیاری از بورس های سهام پیشرو در خارج از ایالات متحده مستقر هستند و به سرمایه گذاران این امکان را می دهند که اوراق بهادار خود را با اوراق بهادار در هر دو بازارهای نوظهور و تثبیت شده گسترش و متنوع کنند. تنوع جهانی می تواند به شما در مدیریت ریسک کمک کند و نمونه کارها خود را برای رشد بلند مدت قرار دهید.

دیدگاه شواب

ما معتقدیم که یک چشم انداز جهانی که شامل تخصیص نمونه کارها به ایالات متحده و بورس های بین المللی به همراه معیارهای جهانی برای عملکرد است ، برای سرمایه گذاری موفقیت آمیز طولانی مدت بسیار مهم است.

یک چشم انداز جهانی تصمیم می گیرد که سهام کشور برای سرمایه گذاری در آن سرمایه گذاری کند و آن را به دنبال سرمایه گذاری در ایده های عالی که سهام بسیاری از کشورها را شامل می شود ، مجدداً مورد استفاده قرار دهد. این نیاز به اندازه گیری موفقیت سرمایه گذاری متفاوت و استفاده طولانی و گسترده برای کمک به مدیریت ریسک و پیگیری در جهت اهداف دارد. ترکیب مناسب دارایی برای شما و اهداف شما باید بر اساس تحمل ریسک ، نیازهای جریان نقدی ، تجربه سرمایه گذاری و افق زمانی از جمله سایر عوامل باشد.

خطرات سهام بین المللی

علاوه بر مقررات مختلف تجاری و پروتکل ، سهام بین المللی نیز خطرات منحصر به فرد خود را که سرمایه گذاران باید در نظر بگیرند ، به همراه دارند.

در حالی که نوسان ارز می تواند به نفع دلار آمریکا کار کند ، همیشه یک متغیر است و سرمایه گذاران باید برای نتایج مطلوب و نامطلوب آماده شوند.

سرمایه گذاری در سهام بین المللی در حال سرمایه گذاری در مردم و دولت هایی است که سهام خارجی در آن قرار دارد. رویدادهای سیاسی یا اقتصادی در کشور یک شرکت خارجی ممکن است به سرمایه گذاری شما آسیب برساند.

بورس های بین المللی قوانین و مقررات خاص خود را برای کشورها و سازمان های شرکت کننده دارند. تغییر در حاکمیت و سیاست های مالی می تواند محدودیت هایی در حقوق دسترسی به سرمایه گذاران خارجی ایجاد کند.

مالیات بر سرمایه گذاری های بین المللی اغلب با نرخ های مختلف نسبت به دارایی های داخلی مالیات می شود. مشابه تغییرات نظارتی ، برخی از کشورهای خارجی نیز ممکن است مالیات اضافی را به سرمایه گذاران خارجی تحمیل کنند.

سؤالات متداول سهام بین المللی

در حالی که سهام بین المللی مشمول ریسک ژئوپلیتیکی ، نظارتی و ارزی است ، امنیت خارجی نباید فقط به این دلیل که این یک محصول داخلی ایالات متحده نیست ، مورد قضاوت قرار گیرد. سرمایه گذاران هنگام در نظر گرفتن سرمایه گذاری در سهام بین المللی ، مانند موقعیت جغرافیایی ، سطح توسعه و نقدینگی بازارها و رژیمهای مالیاتی پیچیده ، باید چندین عامل را در نظر بگیرند. علاوه بر این ، اوراق بهادار داخلی ایالات متحده می تواند به همان اندازه برخی از خارجی ها خطرناک باشد.

چه میزان قرار گرفتن در معرض بین المللی باید داشته باشد؟

گرفتن یک دیدگاه جهانی به معنای ترکیب سهام ایالات متحده و بین المللی در نمونه کارها شما است. مکان بازار واقعاً جهانی است و وقتی سرمایه گذاری می شود ، موقعیت جغرافیایی بسیار کمتر از گذشته است. بسته به اهداف برگشتی و تحمل ریسک شما ، تخصیص بین المللی شما باید 5-25 ٪ از کل سرمایه گذاری در بورس سهام شما باشد و وزن بین المللی لازم برای قرار گرفتن در معرض جهانی واقعاً با گذشت زمان افزایش می یابد زیرا روندهای جهانی حتی بیشتر تحت تأثیر قرار می گیرند. سرمایه گذاری در سهام بین المللی هنوز هم خطرات را به همراه دارد ، اما اگر قرار گرفتن در معرض بین المللی خود را محدود کنید ، ممکن است فرصت های رشد جذاب و همچنین افزایش تنوع را که می تواند به بافر سبد خرید شما در برابر رکود بازار کمک کند ، از دست ندهید.

"تعصب خانگی" هنگام سرمایه گذاری در سهام بین المللی چیست؟

به عبارت ساده ، تعصب خانگی (یا "تعصب کشور وطن") انتخاب آگاهانه یا ناخودآگاه سرمایه گذاران برای سرمایه گذاری کل یا اکثریت دارایی های آنها در محصولات سرمایه گذاری داخلی است - ما تمایل داریم به چیزهایی که می دانیم ایمان داشته باشیم و ریشه کن کنیمبهترین. در حالی که این ممکن است ماهیت انسانی باشد ، تعصب کشور در خانه ، جهان سرمایه گذار از فرصت های موجود را محدود می کند. از همه بدتر ، ممکن است با توجه به ماهیت بازارهای جهانی امروزی محتاطانه نباشد: تقریباً نیمی از کل شرکت های جهانی در خارج از ایالات متحده مستقر هستند که مطابق با نسبت های تولید ناخالص داخلی جهانی است.

تفاوت بین بازارهای توسعه یافته (DM) ، بازارهای نوظهور (EM) و بازارهای مرزی (FM) چیست؟

هنگام سرمایه گذاری در سهام بین المللی ، درک تفاوت های بین بازارهای توسعه یافته ، نوظهور و مرزی برای درک بهتر خطرات ، پتانسیل ، نقدینگی و ثبات محصولات سرمایه گذاری بین المللی مفید است.

• بازارهای توسعه‌یافته (DM) کشورهایی هستند که از نظر اقتصادی پیشرفته‌ترین کشورها هستند - آنها دارای بازارهای سرمایه بسیار توسعه‌یافته هستند، به خوبی با درآمد سرانه بالاتر تنظیم می‌شوند و دارای بازار سرمایه و نقدینگی بیشتر هستند. آنها شامل کشورهایی مانند ایالات متحده آمریکا، کانادا، بریتانیا، آلمان، استرالیا و ژاپن هستند، اما محدود به آنها نیستند.
• بازارهای نوظهور (EM) کشورهایی هستند که در حال حاضر رشد سریع اقتصادی و درآمد خانوار و همچنین صنعتی شدن سریع را تجربه می کنند. برخلاف بازارهای توسعه‌یافته، این بازارها تمایل به کاهش درآمد خانوارها، توسعه اقتصادی و برنامه‌های اصلاحی در دست اجرا دارند، بازارهای سهام و اوراق قرضه با عملکرد کمتر و قوانین رفتاری، نقدینگی کمتر، و دستخوش تغییرات ساختاری مانند نوسازی زیرساخت‌ها و/یا هستند. حرکت از وابستگی به کشاورزی به تولید. برزیل، روسیه، هند و چین نمونه هایی از برخی بازارهای نوظهور هستند.
• بازارهای مرزی (FM) زیرمجموعه دیگری از سرمایه گذاری بین المللی است که ممکن است به بازارهای نوظهور آینده تبدیل شود. آنها حتی کمتر توسعه یافته اند، سطوح ریسک بالاتری نسبت به بازارهای نوظهور دارند، نقدینگی بازار کمی دارند و فقط سیستم های بازاری توسعه یافته اندکی دارند. برخی از بازارهای مرزی کلمبیا، اندونزی، ترکیه و آفریقای جنوبی هستند.

توجه به این نکته ضروری است که اینها تعاریف ثابتی نیستند. نهادهای مالی مختلف با استفاده از معیارهای متفاوتی بین بازارهای توسعه یافته، نوظهور و مرزی تفاوت قائل می شوند و آنچه که یک واحد تجاری ممکن است به عنوان نوظهور توصیف کند، می تواند توسط دیگری توسعه یافته در نظر گرفته شود.

چه نرخ های کسر مالیات برای سود سهام سهام بین المللی اعمال می شود؟

سود سهام پرداخت شده در سهام خارجی به طور کلی مشمول کسر مالیات خارجی است. این مالیات‌ها بسته به حوزه قضایی، محل اقامت و نوع حساب بسیار متفاوت است و بر اساس معاهدات مالیاتی بین‌المللی بین ایالات متحده و کشور ثبت‌کننده صادرکننده کنترل می‌شود. در شرایط خاص، سرمایه گذاران ممکن است واجد شرایط نرخ های ترجیحی باشند که کمتر از نرخ های قانونی اعمال شده توسط حوزه های قضایی محلی است.

چگونه سرمایه گذاری در سهام بین المللی را شروع کنم؟

رویکرد شما برای سرمایه گذاری در سطح جهانی بستگی به نوع سرمایه گذار شما دارد. علاوه بر ADRها و شرکت‌های عادی خارجی، سرمایه‌گذارانی که به دنبال تنوع جهانی هستند باید صندوق‌های قابل معامله در مبادله (ETF) و صندوق‌های متقابل با تمرکز در هلدینگ‌های بین‌المللی و همچنین سایر سرمایه‌گذاری‌های غیر سنتی مانند REIT بین‌المللی را در نظر بگیرند. می‌توانید با حساب کارگزاری Schwab One® خودتان در سهام بین‌المللی سرمایه‌گذاری کنید یا با تیم خدمات سرمایه‌گذاری جهانی ما به شماره 800-992-4685 تماس بگیرید تا با یک کارگزار اختصاصی درباره تجارت خارجی صحبت کنید. 1 تیم ما بین ساعت 5:30 بعد از ظهر آماده است. ET یکشنبه و 5:30 بعد از ظهرجمعه ET