اگر فکر می کنید نرخ ارز و ارز فقط نگرانی بانکداران است ، وقت آن است که دوباره فکر کنید. خطرات ارزی بر همه شرکت های بین المللی تأثیر می گذارد.
اگر فکر می کنید نرخ ارز و ارز چیزی است که فقط بانکداران باید نگران آن باشند ، دوباره فکر کنید. بسیاری از مشاغل در معرض خطر ارزی قرار دارند ، خواه آن را درک کنند یا نه. با نوسانات وحشی اخیر در ارزهای جهانی ، ریسک نرخ ارز در دستور کار شرکت هایی با مشتریان ، تأمین کنندگان یا تولید در سایر کشورها قرار دارد.
با گسترش Coronavirus ، مارس و آوریل نوسانات چشمگیری در نرخ ارز به همراه داشت. مقررات سختگیرانه برای شیوع این شیوع ، ترمزها را بر روی اقتصاد جهانی قرار داده و باعث کاهش تطبیق قیمت نفت و بازار سهام می شود. بازار به دنبال پناهگاه های امن است و به سمت ین ژاپنی ، دلار آمریکا و فرانک سوئیس حرکت می کند. ارزهای کوچکتر و ارزهای کالایی متحمل شده اند ، از جمله NOK ، SEK ، AUD ، NZD و ارزهای در حال ظهور ، اگرچه برخی از سقوط ارزش از ماه آوریل معکوس شده است.
یادگیری کلیدی این است که اگر شغلی را اداره کنید که درآمد خود را در خارج از کشور کسب کند یا در سایر کشورها هزینه ای داشته باشد ، به احتمال زیاد در معرض خطر ارزی قرار دارید. رویدادهای خارج از کنترل شما می تواند درآمدهای شما را از بین ببرد و هزینه های شما را افزایش دهد.
بنابراین مشکل مدیریت خطرات ارز چقدر بزرگ است؟
در یک نظرسنجی از 200 افسر ارشد مالی و نزدیک به 300 خزانه دار که توسط HSBC و FT اظهار نظر انجام شده است ، 70 ٪ از CFO گفتند که شرکت آنها به دلیل ریسک FX قابل اجتناب و غیرقابل تحمل ، در دو سال قبل کاهش یافته است. 58 ٪ از CFO در مشاغل بزرگتر گفتند که مدیریت ریسک FX یکی از دو خطری است که در حال حاضر بیشترین نسبت زمان خود را اشغال می کند. و 51 ٪ گفتند كه FX خطری است كه سازمان آنها حداقل برای مقابله با آن مجهز است.
نوسانات ارزی همچنین تهدیدی برای مشاغل کوچک و متوسط است ، اما طبق مطالعه Nordea در اواخر سال 2020 ، بسیاری از SME خطرات ارز آنها را دست کم می گیرند. مشاغل دارای گردش مالی بالاتر از 2 میلیون یورو و میزان واردات و صادرات می گویند که آنها ضررهای مالی غیر منتظره ای را که ناشی از نوسانات ارزی در طول همه گیر Covid-19 است ، تجربه کرده اند. با این حال ، نزدیک به نیمی از SME خود را در برابر این امر محافظت نکرده اند ، و این نظرسنجی نشان می دهد که بزرگترین موانع برای مدیریت خطر مربوط به کمبود وقت و دانش است.
از طرف تلنگر ، مدیریت خطرات ارز شما می تواند مزایای تجاری شما را به همراه آورد:
- حمایت از جریان نقدی و حاشیه سود شما
- پیش بینی و بودجه ریزی مالی بهبود یافته
- درک بهتر از چگونگی تأثیر نوسانات در ارزها بر ترازنامه شما تأثیر می گذارد
- افزایش ظرفیت وام
هنگامی که نرخ ارز در حال نوسان است ، مشاغل برای جلوگیری از خسارات احتمالی عجله می کنند. چه خطرات ارزی باید از آنها محافظت کنند و چگونه؟
5 مرحله برای مدیریت ریسک ارز تجارت خود
درک اینکه در کجا و چگونه نوسانات ارز بر جریان نقدی یک شرکت تأثیر می گذارد ، ساده نیست. بسیاری از عوامل مختلف ، از روندهای کلان اقتصادی گرفته تا رفتار رقابتی در بخش های بازار ، تعیین می کنند که چگونه نرخ ارز بر جریان نقدی در یک تجارت خاص تأثیر می گذارد.
1. چرخه عملیاتی خود را مرور کنید
چرخه عملیاتی کسب و کار خود را مرور کنید تا بدانید که در آن خطر FX وجود دارد. این به شما کمک می کند حساسیت حاشیه سود خود را نسبت به نوسانات ارز تعیین کنید.
2. بپذیرید که جریان ارز منحصر به فرد دارید
هر مشاغل منحصر به فرد است و در شناسه های ارز شما ، بلکه در ساختار دارایی ها و بدهی های شما نیز منعکس می شود. درک این نکته مهم است که نوسانات ارزی ممکن است تأثیر داشته باشد و تصمیم به پرچین یا نه به آسانی به عنوان یک رول تاس ساده نیست. برای شغلی که به تولید کنندگان یا تأمین کنندگان خارجی متکی است ، Nordea Markets یک سرویس خاص را توسعه داده است: در مورد مبادله در خانه اطلاعات بیشتری کسب کنید.
3. تصمیم بگیرید که چه قوانینی را می خواهید برای مدیریت ریسک FX خود اعمال کنید - و به آنها پایبند باشید
یک سیاست مؤثر FX با درک روشنی از اهداف مالی شرکت آغاز می شود ، و تأثیر بالقوه تغییرات در نرخ FX ممکن است بر آنها داشته باشد: اگر جریان و جریان نقدی عملیاتی در ارزهای مختلف باشد ، تغییر در نرخ FX ممکن است EBITDA شرکت را به خطر بیندازد. هدف. اگر دارایی ها و بدهی ها در ارزهای مختلفی باشند ، اندازه گیری مجدد آن دارایی ها با نرخ FX جدید ممکن است خط پایین P& L یا اهداف نسبت سهام را به خطر اندازد. سیاست مدیریت ریسک FX تضمین می کند که هرچه اهداف مالی باشد ، چنین خطرات FX که می تواند این اهداف را به خطر بیندازد ، به طور سیستماتیک کنترل و کاهش می یابد.
4- قرار گرفتن در معرض خطر ارز را مدیریت کنید
به خصوص وقتی صحبت از محصولات فیزیکی می شود ، بین تصمیم گیری در مورد تجارت و دیدن تأثیرات آن تصمیمات در حساب بانکی شرکت ، تأخیر زمانی وجود دارد. در این زمان شکاف ، سفارشات خرید و فروش مذاکره می شود ، موادی که در سراسر جهان ارسال می شوند و کالاهای تولید شده ، ذخیره شده و تحویل داده می شوند.
به موازات آن فرآیند فیزیکی ، فاکتورها ارسال می شوند ، بررسی می شوند ، تصویب می شوند و در نهایت پرداخت می شوند. در همین حال ، ارزها قدردانی و کاهش می یابد. اگر هزینه های مواد و تولید با درآمدهای فروش ارز متفاوتی داشته باشد ، این نوسانات در نرخ FX می تواند به راحتی حاشیه فروش را که شرکت به عنوان پایه ای برای تصمیم گیری اصلی خود استفاده می کند ، از بین ببرد.
ابزارهای مالی می توانند به کاهش این عدم اطمینان که اهداف مالی شرکت را به خطر می اندازد ، کمک کند. این امر به نام Hedging نامیده می شود ، و تضمین می کند که نرخ FX مؤثر بر مانده حساب بانکی شرکت با هزینه های مورد استفاده در تصمیم گیری خود تفاوت چندانی ندارد.
5. استفاده از FX برای آزاد کردن وقت خود را خودکار کنید
مشاغل کوچک و همچنین شرکت های بزرگ همه می توانند از خودکار سازی استفاده از FX خود بهره مند شوند. راه حل AutoFX برنده جایزه Nordea به مشاغل کمک می کند تا منابع را آزاد کنند ، وظایف دستی را از بین ببرند و خطر عملیاتی و خطاهای انسانی را به حداقل برسانند.
درباره طیف گسترده ای از ابزارهای اتوماسیون در مجموعه AutoFX Nordea ، موجود در دانمارک ، سوئد ، فنلاند و نروژ اطلاعات بیشتری کسب کنید. لطفاً توجه داشته باشید که ارائه AutoFX ما بسته به بازار متفاوت است.
